AUD / USDtrades در محدوده باریک در روز چهارشنبه به عنوان سرمایه گذاران از گرفتن موقعیت های قوی پیش از اعلام سیاست پولی فدرال رزرو عقب نشینی می کنند. در زمان نوشتن، معاملات AUD134 دلار در حدود 0.7134، در روز کمی تغییر کرد.
شاخص دلار آمریکا (DXY) که Greenback را در برابر یک سبد شش ارز عمده ردیابی می کند، نزدیک به دو هفته ای در حدود 99.67 است.
فدرال رزرو تصمیم خود را در ساعت 18:00 GMT اعلام خواهد کرد و پس از آن کنفرانس مطبوعاتی رئیس فدرال رزرو کوین وارش در 18:30 GMT برگزار شد. بازارها تقریبا به طور کامل قیمت را در یک پیاده روی نرخ 25-basis (bps) قیمت گذاری می کنند که دامنه هدف وجوه فدرال را به 3.7-4.0٪ افزایش می دهد. اگر تحویل داده شود، این اولین افزایش نرخ از ژوئیه 2023 خواهد بود.
با حرکت مورد انتظار که در حال حاضر در قیمت گذاری بازار منعکس شده است، توجه به خلاصه به روز شده از پروژه های اقتصادی، از جمله طرح dot، و اظهارات پس از جلسه Warsh خواهد شد.
تورم همچنان نگرانی اصلی فدرال رزرو است زیرا سیاستگذاران متعهد به بازگشت آن به هدف 2٪ بانک مرکزی هستند. با این حال، بسیاری از فشارهای اخیر ناشی از افزایش قیمت نفت ناشی از جنگ در خاورمیانه است. بنابراین بازارها مشاهده خواهند کرد که آیا صعود مورد انتظار به عنوان یک پاسخ یک بار به افزایش انرژی محور در تورم یا سیگنال هایی که افزایش بیشتری دارند محتمل است.
واکنش دلار آمریکا می تواند بیشتر به این سیگنال های سیاست گذاری آینده نسبت به نرخ افزایش خود بستگی داشته باشد. پیامی که اشاره به سفت شدن اضافی می کند می تواند باعث تقویت گرینبک و فشار به AUD / USD پایین تر شود. در مقابل، یک افزایش سه ماهه همراه با راهنمایی های محتاطانه یا وابسته به داده می تواند بر دلار آمریکا وزن داشته باشد و به بهبود این جفت کمک کند.
با این حال، ضرر در دلار استرالیا (AUD) می تواند محدود به عنوان بانک مرکزی استرالیا (RBA) حفظ موضع خود را. بانک مرکزی استرالیا در ماه آگوست نرخ پول خود را بدون تغییر حفظ کرد اما هشدار داد که افزایش دیگری در صورت کاهش تورم امکان پذیر است.
از 15 سپتامبر 2026 ASX 30-Day Interbank Cash Rate Futures در 95.455 معامله شد و به این معنی بود که RBA نرخ پول نقد را 25 تا 4.6٪ در جلسه 29 سپتامبر افزایش خواهد داد. افزایش نرخ بهره از دلار استرالیا حمایت می کند.
بانک مرکزی استرالیا (RBA) نرخ بهره را تعیین می کند و سیاست پولی استرالیا را مدیریت می کند. تصمیم گیری توسط هیئت مدیره در 11 جلسه در سال و جلسات اضطراری به عنوان مورد نیاز انجام می شود. ماموریت اصلی RBA حفظ ثبات قیمت است، که به معنی نرخ تورم 2-3٪ است، اما همچنین ".برای کمک به ثبات ارز، اشتغال کامل و رفاه اقتصادی و رفاه اقتصادی مردم استرالیا". ابزار اصلی آن برای دستیابی به این هدف افزایش یا کاهش نرخ بهره است. نرخ بهره نسبتا بالا دلار استرالیا (AUD) را تقویت می کند و برعکس. سایر ابزارهای RBA شامل کاهش کمی و سفت شدن هستند.
در حالی که تورم همیشه به عنوان یک عامل منفی برای ارزها در نظر گرفته شده است، زیرا ارزش پول را به طور کلی کاهش می دهد، در واقع در زمان های مدرن با آرامش کنترل های سرمایه مرزی مورد بحث قرار گرفته است. تورم بالاتر در حال حاضر تمایل به هدایت بانک های مرکزی برای بالا بردن نرخ بهره خود، که به نوبه خود اثر جذب سرمایه بیشتر از سرمایه گذاران جهانی به دنبال یک مکان سودآور برای نگه داشتن پول خود را. این افزایش تقاضا برای ارز محلی، که در مورد استرالیا دلار است.
داده های اقتصاد کلان سلامت یک اقتصاد را اندازه گیری می کند و می تواند بر ارزش ارز آن تأثیر بگذارد. سرمایه گذاران ترجیح می دهند سرمایه خود را در اقتصادهایی سرمایه گذاری کنند که امن و در حال رشد هستند و نه رشد و کاهش. جریان سرمایه بزرگ، تقاضای کلی و ارزش پول داخلی را افزایش می دهد. شاخص های کلاسیک، مانند GDP، تولید و خدمات PMI، اشتغال و نظرسنجی احساسات مصرف کننده می توانند بر AUD تاثیر بگذارند. یک اقتصاد قوی ممکن است بانک مرکزی استرالیا را تشویق کند تا نرخ بهره را افزایش دهد و همچنین از AUD پشتیبانی کند.
Easing Quantitative (QE) ابزاری است که در شرایط شدید مورد استفاده قرار می گیرد، در حالی که کاهش نرخ بهره برای بازگرداندن جریان اعتبار در اقتصاد کافی نیست. QE فرایندی است که بانک مرکزی استرالیا (RBA) دلار استرالیا (AUD) را به منظور خرید دارایی - معمولا دولت یا اوراق قرضه شرکتی - از موسسات مالی چاپ می کند و در نتیجه آنها را با نقدینگی بسیار مورد نیاز فراهم می کند. QE معمولاً منجر به یک AUD ضعیف تر می شود.
کمی سفت شدن (QT) معکوس QE است. پس از QE انجام می شود، زمانی که بهبودی اقتصادی در حال انجام است و تورم شروع به افزایش می کند. در حالی که در QE بانک مرکزی استرالیا (RBA) دولت و اوراق قرضه شرکت ها را از موسسات مالی خریداری می کند تا آنها را با نقدینگی ارائه دهد، در QT RBA خرید دارایی های بیشتر را متوقف می کند و سرمایه گذاری اصلی در اوراق قرضه را که در حال حاضر نگهداری می شود متوقف می کند. برای دلار استرالیا مثبت خواهد بود.
من یک تحلیلگر تحقیقات مبتنی بر ماکرو با بیش از چهار سال تجربه پوشش بازار فارکس و کالاها هستم. من از شکستن روند پیچیده اقتصادی لذت می برم و آنها را به بینش های واضح و عملی تبدیل می کنم که به معامله گران کمک می کند تا جلوتر از منحنی بمانند.