روپیه هند (INR) هفته را با توجه به دلار آمریکا (USD) با توجه به سود قابل توجهی در قیمت نفت در آخر هفته آغاز می کند. در مورد نوشتن، USD/INRpair در حدود 95.95 درصد است.
در جلسه افتتاحیه، قرارداد نفت خام MCX که در 19 اکتبر برگزار می شود، 2.2٪ تا نزدیک Rs است.
نوسانات از اقتصاد، مانند هند، که به شدت به واردات نفت برای پاسخگویی به نیازهای انرژی خود متکی است، تمایل دارد در یک محیط با قیمت بالا، ضعیف عمل کند.
در همین حال، بانک مرکزی هند (RBI) همچنان از طریق مداخله در بازارهای غیر قابل تحویل (NDF) به حمایت از ارز هند ادامه می دهد. تقریبا هر روز ما شاهد برخی از مداخلات بوده ایم که نشان می دهد که RBI می خواهد یک طبقه محکم را در زیر روپیه نگه دارد.
قیمت نفت به عنوان ایالات متحده (US) رئیس جمهور دونالد ترامپ امید به دیپلماسی با ایران را به خود جلب کرد و افزود که حملات نظامی اضافی قبل از انتخابات میان مدت امکان پذیر است، فاکس نیوزپورت. ترامپ ابراز اطمینان کرد که واشنگتن به زودی در این جنگ پیروز خواهد شد و به محض پیروزی، نفت به سمت آنچه پیش از جنگ بود، خواهد رفت.
در همین حال، وزیر امور خارجه ایران، عباس آروغچی، می گوید که کشورش برای « دیپلماسی واقعی» باز است، اما برای «جنگ آخرالزمانی» آماده است، اگر ایالات متحده دوباره حمله کند، الجزیره گزارش داد.
بازده اوراق قرضه ایالات متحده به دلیل انتظارات محکمی که فدرال رزرو (Fed) در سال جاری افزایش می دهد، همچنان یک نگرانی کلیدی برای دارایی های خطرناک است. خزانه داری ایالات متحده ییلدها نزدیک به 19 سال خود باقی مانده است که 5.2٪ در روز جمعه منتشر شده است.
Strategists در OCBC خاطرنشان می کنند که اجرای اخیر داده های انعطاف پذیر آمریکا و تورم چسبنده به انتظارات محکم تر برای اقدامات بیشتر ترجمه شده است، با "قیمت گذاری بازار در حال حاضر حدود 70٪ احتمال افزایش نرخ 25bp دیگر در ماه اکتبر را نشان می دهد، برجسته کردن اعتقاد رو به رشد بازار است که مبارزه تورم فدرال هنوز به پایان نرسیده است."
تحلیلگران در Commerzbank نشان می دهند که اگرچه تورم سالانه به روز CPI به طور متوسط 3.8%، کمتر از بانک رزرو هند (RBI) پیش بینی FY2026-2027 از 5.0٪ است، اما پس زمینه قیمت اساسی در مورد آن باقی مانده است. آن ها استدلال می کنند که «مقاومت فشارهای هزینه ای نشان می دهد که سیاستگذاران احتمالاً موضع محتاطانه ای خواهند داشت» و دیدگاه خود را تقویت می کنند که RBI در «حالت منتظر و منتظر» باقی خواهد ماند. در ارزیابی Commerzbank، "قیمت های جهانی نفت خام و شواهدی از اثرات گرد دوم همچنان به ایجاد خطرات جانبی برای تورم نگاه"، نگه داشتن بانک مرکزی حتی به عنوان تورم عنوان زیر پیش بینی های هدف اجرا می شود.
بر خلاف دیدگاه Commerzbank، استراتژیست ها در MUFG شاهد رشد داخلی و نشانه های گسترش در فشارهای هسته ای هستند تقویت پرونده برای پیاده روی کم عمق 50bp در نیمه دوم FY27، و نشست اکتبر یک زندگی زنده است.
در نمودار روزانه، معاملات USD /INR در 95.95، نگه داشتن بالاتر از میانگین متحرک نمایی 20period (EMA) در 95.61، که نگه می دارد نزدیک به مدت صعودی. بازیابی اخیر از سطوح زیر 95 توسط یک شاخص قدرت نسبی (RSI) در 56.7 پشتیبانی می شود که نشان دهنده حرکت سازنده اما نه بیش از حد تمایلی به عنوان این جفت ارز در نزدیکی ارتفاعات اخیر است.
در نقطه ضعف، پشتیبانی فوری در میانگین متحرک نمایی 20 روزه در حدود 95.61 دیده می شود که از پیشرفت محافظت می کند و باید راهی برای نشان دادن یک فاز اصلاحی عمیق تر ارائه دهد. با نگاهی به بالا، 96.10 یک مانع فوری برای جفت ارز است.
( تجزیه و تحلیل فنی این داستان با کمک یک ابزار AI نوشته شده است. بیشتر بدانید.)
روپیه هند (INR) یکی از حساس ترین ارز ها به عوامل خارجی است. قیمت نفت خام (کشور به شدت وابسته به نفت وارداتی است)، ارزش دلار آمریکا – بیشتر تجارت ها در دلار آمریکا انجام می شود – و سطح سرمایه گذاری خارجی، همگی تاثیرگذار هستند. مداخله مستقیم توسط بانک مرکزی هند (RBI) در بازارهای FX برای حفظ نرخ ارز پایدار، و همچنین سطح نرخ بهره تنظیم شده توسط RBI، عوامل عمده تأثیرگذار بر روی روپیه هستند.
بانک رزرو هند (RBI) به طور فعال در بازارهای فارکس دخالت می کند تا نرخ مبادله پایدار را حفظ کند و به تسهیل تجارت کمک کند. علاوه بر این، RBI تلاش می کند تا نرخ تورم را با ۴ درصد هدف خود با تنظیم نرخ بهره حفظ کند. نرخ بهره بالاتر معمولا روپیه را تقویت می کند. این به دلیل نقش "تجارت مسکن" است که در آن سرمایه گذاران در کشورهایی با نرخ بهره پایین تر قرض می گیرند تا پول خود را در کشورها قرار دهند و نرخ بهره نسبتا بالاتر و سود را از تفاوت ارائه دهند.
عوامل اقتصاد کلان که بر ارزش روپیه تأثیر می گذارند عبارتند از تورم، نرخ بهره، نرخ رشد اقتصادی (GDP)، تعادل تجارت و جریان از سرمایه گذاری خارجی. نرخ رشد بالاتر می تواند منجر به سرمایه گذاری بیشتر در خارج از کشور شود و تقاضا برای روپیه را افزایش دهد. تعادل کمتر منفی تجارت در نهایت منجر به یک روپیه قوی تر خواهد شد. نرخ بهره بالاتر، به ویژه نرخ بهره واقعی (میزان بهره کمتر تورم) نیز برای روپیه مثبت است. یک محیط در معرض خطر می تواند منجر به جریان های بیشتر سرمایه گذاری مستقیم و مستقیم خارجی (FDI و FII) شود که همچنین از روپیه سود می برد.
تورم بالاتر، به ویژه، اگر نسبتاً بالاتر از همتایان هند باشد، به طور کلی برای ارز منفی است زیرا نشان دهنده کاهش ارزش از طریق عرضه بیش از حد است. تورم همچنین هزینه صادرات را افزایش می دهد که منجر به فروش روپیه های بیشتر برای خرید واردات خارجی می شود که روپیه منفی است. در عین حال، تورم بالاتر معمولا به بانک مرکزی هند (RBI) منجر می شود که نرخ بهره را افزایش می دهد و این می تواند برای روپیه مثبت باشد، به دلیل افزایش تقاضا از سرمایه گذاران بین المللی. اثر مخالف در مورد تورم پایین تر صادق است.
Sagar Dua با بازارهای مالی از روزهای کالج خود ارتباط دارد. همراه با پیگیری پس از فارغ التحصیلی در تجارت در سال 2014، او آموزش بازار خود را با تجزیه و تحلیل نمودار آغاز کرد.